Educational guide
IDENTIFYING DATA 2022_23
Subject FINANCIAL STATEMENT ANALYSIS Code 00512025
Study programme
0512 - GRADO EN COMERCIO INTERNACIONAL
Descriptors Credit. Type Year Period
6 Compulsory Third Second
Language
Castellano
Prerequisites
Department DIREC.Y ECONOMIA DE LA EMPRESA
Coordinador
FIGAL MAÑAS , JAVIER
E-mail jfigm@unileon.es
jmferf@unileon.es
Lecturers
FERNÁNDEZ FERNÁNDEZ , JOSÉ MIGUEL
FIGAL MAÑAS , JAVIER
Web http://
General description Financial statements analysis is defined as the process of identifying financial strenghs and weakness of the firm by properly establishing relationship between the items of the balance sheet and the profit and loss account. There are various methods and techniques that are used in analyzing financial statements, such as comparative statements, common size percentages, fund analysis, trend analysis and ratios analysis.
Tribunales de Revisión
Tribunal titular
Cargo Departamento Profesor
Presidente DIREC.Y ECONOMIA DE LA EMPRESA MORALA GOMEZ , MARIA BELEN
Secretario DIREC.Y ECONOMIA DE LA EMPRESA MENDAÑA CUERVO , MARIA CRISTINA
Vocal DIREC.Y ECONOMIA DE LA EMPRESA GUTIERREZ LOPEZ , CRISTINA
Tribunal suplente
Cargo Departamento Profesor
Presidente DIREC.Y ECONOMIA DE LA EMPRESA SIERRA FERNANDEZ , MARIA DEL PILAR
Secretario DIREC.Y ECONOMIA DE LA EMPRESA VALDUNCIEL BUSTOS , LAURA
Vocal DIREC.Y ECONOMIA DE LA EMPRESA AMOR TAPIA , BORJA

Competencias
Code  
C2
C3
C4

Learning aims
Competences
C2
C3
C3
C4

Contents
Topic Sub-topic
BLOCK I: FUNDAMENTALS OF FINANCIAL STATEMENT ANALYSIS UNIT 1.- FUNDAMENTALS OF THE ANALYSIS OF FINANCIAL STATEMENTS
1.1. Business information
1.2. The financial statements of the companies
1.3. Analysis of business information
1.4. Financial Statement Analysis Users
1.5 Methodology of financial statements analysis
1.6. Traditional analysis techniques
BLOCK II: EQUITY AND FINANCIAL ANALYSIS UNIT 2.- EQUITY AND FINANCIAL ANALYSIS (I)
2.1. Objectives of financial analysis
2.2. Equity balances
2.2.1 Investment analysis
2.2.2 Financing analysis
2.3 Balance between assets and financing
2.4. Analysis of the internal capability to generate liquidity
2.5 Analysis of the statement of cash flows

UNIT 3.- EQUITY AND FINANCIAL ANALYSIS (II)
3.1. Calculation and analysis of the operating cycle
3.2. Calculation and analysis of working capital
3.3. Financial analysis ratios
3.3.1 Analysis of short-term liquidity and solvency
3.3.2 Analysis of the financial structure and long-term solvency
3.3.3 Analysis of financial balance
BLOCK III. ECONOMIC ANALYSIS UNIT 4.- THE ECONOMIC ANALYSIS (I)
4.1. Objectives of the economic analysis
4.2 Vertical and horizontal analysis of the income statement
4.3 Cost analysis
4.3.1 Analysis of the variation in gross margin
4.3.2. Break-even and operating leverage analysis
4.4 Analysis of other cost categories

UNIT 5.- THE ECONOMIC ANALYSIS (II)
5.1 Profitability analysis. Concept and types
5.2 Economic profitability
5.2.1 The profit margin
5.2.2 Asset turnover
5.3 Financial profitability

Planning
Methodologies  ::  Tests
  Class hours Hours outside the classroom Total hours
Problem solving, classroom exercises 30 40 70
 
Assignments 2 10 12
 
Lecture 22 23 45
 
Objective multiple-choice tests 2 7 9
Practical tests 4 10 14
 
(*)The information in the planning table is for guidance only and does not take into account the heterogeneity of the students.

Methodologies
Methodologies   ::  
  Description
Problem solving, classroom exercises
Assignments
Lecture

Personalized attention
 
Description

Assessment
  Description Qualification
Assignments La resolución de ejercicios y la realización de los trabajos propuestos supondrá entre el 5% y el 10% de la nota de la asignatura
Objective multiple-choice tests Las pruebas objetivas de tipo test supondrán entre el 20% y el 30% de la nota final
Practical tests Las pruebas prácticas supondrán el 60% de la nota
 
Other comments and second call

Sources of information
Access to Recommended Bibliography in the Catalog ULE

Basic Muñoz Merchante, Á.; Ibáñez Jiménez, E. M. y Parte Esteban, L., , Practicas de análisis de estados financieros, Editorial Sanz y Torres, Madrid, 2020
Rivero Torre, P., Análisis de balances y estados complementarios, Pirámide, Madrid, 2009 (2ª edición)
Rivero Torre, P., Análisis de balances y estados complementarios. Ejercicios resueltos y comentados, Pirámide, Madrid, 2012
Garrido Miralles, P. y Íñiguez Sánchez, R, Análisis de estados contables. Elaboración e interpretación de la información financiera, Pirámide, Madrid, 2015, 3ª edición
Llorente Olier, J. I., Análisis de estados económico-financieros, Centro de Estudios Financieros, Madrid, 2017
Muñoz Merchante, Á.; Ibáñez Jiménez, E. M. y Parte Esteban, L., , Análisis de estados financieros, Editorial Sanz y Torres, Madrid, 2020
Muñoz Merchante, Á., Análisis de estados financieros. Ejercicios y test, Ediciones Académicas, Madrid, 2009 (2ª edición)
Muñoz Merchante, Á., Análisis de estados financieros. Teoría y práctica, Ediciones Académicas, Madrid, 2009
Somoza López, A., Análisis de la empresa a través de la información contable, Pirámide, Madrid, 2020
Palomares, J. y Peset Mª José, Estados Financieros, Pirámide, Madrid, 2015

Complementary García Lorenzo, R.; Velar Martín, L. A. y Cañadas Sánchez, Á. F, Análisis de estados contables en el PGC 2008, ESIC, Madrid, 2009
Urías Valiente, J.., Análisis de estados financieros, McGraw-Hill, Madrid, 1995
Bernstein, L. A., Análisis de estados financieros. Teoría, aplicación e interpretación, Ediciones S, Barcelona, 1993
González Pascual, J., Análisis de la empresa a través de su información económico-financiera. Aplicaciones prácticas, Pirámide, Madrid, 2008 (2ª Edición)
González Pascual, J., Análisis de la empresa a través de su información económico-financiera. Fundamentos teóricos y aplicaciones, Pirámide, Madrid, 2008 (2ª Edición)
Rojo Ramírez, A. A., Análisis económico-financiero de la empresa. Un análisis desde los datos contables, Garceta Editorial, Madrid, 2011
Alsina, R., Aplicación en excel para el análisis de balances (contiene CD-ROM), , Profit, Barcelona, 2008
Gómez, F., Aplicación en excel para la elaboración del estado de flujos de efectivo (contiene CD-ROM), Profit, Barcelona, 2012
Archel Domenech, P; Lizarraga Dallo, F; Sánchez Alegría, S. y Cano Rodríguez, M., Estados contables. Elaboración, análisis e interpretación, Pirámide, Madrid, 2015 (5ª edición)
Carrasco Gallego, A., Donoso Anes, J. A. et altri, Estados financieros. Teoría y casos prácticos, Pirámide, Madrid, 2009


Recommendations


Subjects that it is recommended to have taken before
FINANCIAL ACCOUNTING / 00512001
INTERNATIONAL ACCOUNTING STANDARDS / 00512014